Финансовый анализ в коммерческих банках

заёмщиков) к объёму собственных средств кредитной организации.

Банк, имеющий более крупную сумму собственного капитала, может увеличить

максимальный размер кредита, выдаваемого одному клиенту или группе

взаимосвязанных клиентов. Максимально допустимое значение, с баланса на

1.07.96 года - 60 %, с баланса на 1.02.97 года - 40 %.

Коэффициент Н 7 ограничивает максимальный риск всех крупных кредитов. При

этом крупным считается совокупная ссудная задолженность одного заёмщика или

группы взаимосвязанных заёмщиков с учетом 50 % сумм забалансовых

обязательств, превышающая 5 % собственного капитала кредитной организации.

Этот показатель определяется в виде отношения суммы всех крупных кредитов,

находящихся в портфеле банка, к объёму его собственного капитала.

Критериальный уровень - в 1996 году - не более, чем в 12 раз, в 1997 году -

10 раз.

Впервые в банковской практике России Инструкцией № 1 введено регулирование

максимального размера риска на одного кредитора (вкладчика) - показатель Н

8. Этот показатель определятся в виде соотношения величины вклада или

полученного кредита, полученных гарантий и поручительств данной кредитной

организацией, остатков по счетам одного или связанных между собой

кредиторов (вкладчиков) и собственных средств кредитной организации.

Максимально допустимое значение устанавливается в размере, с баланса на

1.07.96 года - 60 %, на 1.02.97 года - 40 %.

Коэффициенты Н 9 и Н 10 ограничивают максимальный размер кредитов, гарантий

и поручительств, предоставляемых банком своим участникам (акционерам).

Показатель Н 9 отражает максимальный риск на одного акционера (пайщика)

банка показатель Н 10 - максимальный риск на своих инсайдеров, т.е.

физических лиц, являющихся или акционерами (имеют более 5 %акций), или

директорами и членами совета, членами кредитного комитета и т.д.. и имеющих

или имевших ранее отношение к вопросам выдачи кредитов.

Показатель Н 9 рассчитывается в виде отношения совокупной суммы требований

банка в рублях и иностранной валюте (в том числе и забалансовых) в

отношении одного акционера (пайщика) к собственному капиталу банка. Не

может превышать: на 1.07.96 года - 60 %, на 1.02.97 года - 40 %.

Показатель Н 10 определяется как отношение совокупной суммы требований (в

том числе и забалансовых) кредитной организации в рублях и иностранной

валюте в отношении одного инсайдера кредитной организации и связанных с ним

лиц к собственному капиталу банка. Значение не может превысить: на 1.07.96

года - 10 %, на 1.02.97 года - 2 %.

В целях усиления ответственности банков перед вкладчиками - физическими

лицами ЦБ РФ ввёл показатель Н 11, ограничивающий объём привлекаемых

денежных вкладов (депозитов) населения суммой собственного капитала банка.

Показатель Н 11 рассчитывается как процентное соотношение общей суммы

денежных вкладов (депозитов) граждан и величины собственного капитала

банка. Максимально допустимое значение Н 11 устанавливается в размере 100 %

.

Впервые в России вводится показатель, ограничивающий долю использования

собственного капитала банка для приобретения долей (акций) других

юридических лиц. Таким показателем является Н 12, рассчитываемый в виде

отношения размера инвестируемых и собственных средств кредитной

организации. Под инвестированием понимается приобретение банком долей

участия и акций других юридических лиц. максимально допустимое значение Н

12 установлено с баланса на 1.07.96 года в размере 45 %.

Письмом от 20.08.97 года в Инструкцию ЦБ РФ № 1 от 03.01.96 года вводится

норматив Н 13 - норматив риска собственных вексельных обязательств.

Определяется как отношение выпущенных кредитной организацией векселей и

банковских акцептов к собственному капиталу банка. Отношение не может

превышать: на 1.10.96 года - 200 %, на 1.03.97 года - 100 %.

1.7.2 Анализ общей финансовой отчетности

(на примере Временной инструкции ЦБ РФ от 24.08.93 года № 17)

Эффективность управления коммерческими банками определяет возможность

системы коммерческих банков осуществлять свою деятельность умело и в полном

соответствии с нуждами и экономическими целями государства.

Важную роль при этом играет порядок составления коммерческими банками

финансовой отчетности, представляемой как Центральному банку, так и

физическим и юридическим лицам, являющимся заёмщиками или вкладчиками

банков. В условиях нашей страны это необходимо, в первую очередь, для

создания и сохранения доверия к банкам и кредитной системе Российской

Федерации.

Общая финансовая отчетность - это отчетность коммерческого банка,

используемая для ознакомления и анализа его деятельности Центральным

банком, руководителями коммерческого банка, другими заинтересованными

юридическими и физическими лицами, а также в дальнейшем - для открытой

публикации.

Финансовая отчетность является языком делового общения. Она должна

представлять своевременную, правдивую и точную информацию. Условия

международной интеграции капиталов предъявляют определённые требования к

финансовой отчетности, заключающиеся в необходимой унификации методов и

подходов к её составлению, позволяющей сделать формы отчетов инвесторов и

потенциальных получателей средств различных стран сравнимыми,

сопоставимыми.

Не вызывает сомнений, что составление общей финансовой отчетности

российскими коммерческими банками существенно отличается от международных

стандартов, что делает её практически нечитаемой для зарубежных

специалистов, поэтому возникает необходимость приближения российских норм и

правил к международным стандартам [29,c.23].

Первым существенным шагом на пути к решению проблемы совершенствования

отчетности коммерческих банков Российской федерации была разработка Рабочей

группой ЦБ РФ по реформе бухгалтерского учета в коммерческих банках

Временной инструкции ЦБ РФ по составлению общей финансовой отчетности

коммерческими банками от 24.08.93 года № 17 (далее - Инструкция № 17).

Цель Инструкции - создать коммерческим банкам новую форму общей финансовой

отчетности, которая приблизит российские нормы бухгалтерского учета в

банках к международным стандартам и практике, позволит банковским

аналитикам проводить необходимый анализ (при опубликовании данных

Инструкции № 17 будет создаваться обширная база для сопоставления

результатов деятельности различных коммерческих банков); дать возможность

лицам, заинтересованным в методах и результатах работы того или иного

коммерческого банка, получить максимум доступной информации о интересующем

финансовом учреждении.

Инструкция № 17 разработана в рамках государственной программы “О переходе

РФ на принятую в международной практике систему учета и статистики в

соответствии с требованиями развития рыночной экономики”, одобренной

Верховным Советом (Распоряжение Председателя Верховного совета РФ от

14.01.93 года) и Советом Министров - Правительством РФ ((Постановление

Совета Министров РФ от 12.02.93 года). Инструкция содержит требования по

составлению новых форм банковской отчетности, исходя из действующего в

банках РФ плана счетов. Инструкция № 17 в ряде случаев основана не на

действующем законодательстве, а на мировых нормах бухгалтерского учета. В

связи с этим составление новых форм отчетности потребует исправления

условного исправления нескольких статей баланса.

Основополагающие правила составления общей финансовой отчетности (по

Инструкции № 17). Представляемые формы отчетности обобщают информацию о

ликвидности и платёжеспособности коммерческого банка. Такая информация

необходима для определения способности банка своевременно выполнять свои

финансовые обязательства. В этом отношении пояснительная записка к отчетам

является особенно важной из-за содержащихся в ней описаний причин и

следствий их взаимосвязи, сто обеспечивает полноту финансовой отчетности.

В формах отчетности также обобщается информация о рисках, связанных с

активами и пассивами, учитываемыми на балансе коммерческого банка и за

балансом. в целях объяснения причин существования данных рисков руководство

коммерческого банка описывает в пояснительной записке к отчетности, как

банк управляет рисками и контролирует их.

Активы и пассивы должны быть оценены и отражены в отчетах разумно с

достаточной степенью осторожности, чтобы не переносить уже существующие,

потенциально угрожающие финансовому положению банка риски, на следующие

периоды.

Правила оценки активов и пассивов должны применяться последовательно из

года в год, т.е. коммерческий банк должен постоянно руководствоваться

одними и теме же правилами бухгалтерского учета, кроме случаев существенных

перемен в своей деятельности или в правовом механизме.

В отчетности должны отражаться доходы и расходы, относящиеся исключительно

к отчетному периоду по мере их осуществления в нём, независимо от времени

поступления платежей или средств по ним.

Вследствие этого, доходы и расходы, наращенные, но не полученные или не

выплаченные до конца отчетного периода, или расчет по которым переносится

на будущие периоды, должны учитываться в отчетности того периода, в котором

они выявлены (например, в случае выдачи ссуды, по которой клиент оплачивает

проценты на каждое двадцатое число, банк должен учесть на конец отчетного

периода в своих доходах оставшуюся часть процентов с 20-го числа).

Финансовые отчеты должны достаточно ясными и подробными, чтобы избежать

двусмысленности, правдоподобно отражать операции коммерческого банка и их

влияние на его финансовое положение с необходимыми пояснениями в записках.

Вместе с тем, Инструкция № 17 не лишена ряда недоработок: в неё не внесены

все изменения, предусмотренные мировыми стандартами и необходимые для

составления российскими банками отчетов, полностью приведённых в

соответствие с мировой практикой [29,c.27].

Во-первых, Инструкцией не учтено влияние инфляции на финансовые показатели

деятельности банков, содержащиеся в их отчетности. А это очень важно для

России, поскольку в условиях инфляции, сложившихся в стране, оценка

ликвидности, рентабельности, надёжности деятельности банка, степени риска

отдельных операций существенно искажает определение границ, зон финансового

риска.

Во-вторых, Инструкцией не предусмотрено соблюдение такого принципа

международных стандартов, как принцип консолидации. Финансовая отчетность

по новой форме составляется коммерческими банками с учетом своих филиалов,

но без учета своих дочерних и совместных предприятий (банков), являющихся

юридическими лицами.

В-третьих, в Инструкции не учтён принцип отсроченного налогооблажения. По

международным стандартам прибыль не может зависеть от налоговой политики и

налоговые правила не должны влиять на порядок бухгалтерского учета операций

банка.

В России же применение принципа отсроченного налогооблажения для

коммерческих банков невозможно, так как в соответствии с Указом президента

РФ от 22.10.92 года № 2270 “О некоторых изменениях в налогооблажении и во

взаимоотношениях бюджетов различных уровней (с изменениями от 24.12.93

года) налогооблажение банков с 1.01.94 года производится в порядке и на

условиях, определённых законом РФ “О налоге на прибыль предприятий и

организаций”.

Коммерческие банки должны производить авансовые взносы налога на прибыль

исходя из предполагаемой прибыли и лишь по истечении отчетного периода

рассчитать сумму налога исходя из фактически полученной прибыли. Разница

между суммой авансового взноса и фактической суммой, подлежащей взносу в

бюджет, уточняется на сумму, рассчитанную с учетом процента за пользование

банковским кредитом, установленного в истекшем отчетном периоде ЦБ РФ.

Такой подход не соответствует принципу отсроченного налогооблажения ,

принятого в международной практике.

Следовательно, общая финансовая отчетность коммерческих банков требует

дальнейшей доработки и совершенствования . При этом следует активно

использовать зарубежный опыт (не стоит изобретать “велосипед”), учитывая

специфику условий, в которых работают отечественные коммерческие банки.

Необходимо принимать во внимание принятый в России план счетов

бухгалтерского учета, порядок налогооблажения и несовершенство нормативной

базы.

1.8 Рейтинговая оценка коммерческих банков

1.8.1 Понятие рейтинга

Одним из вариантов анализа, позволяющего получить комплексную оценку

финансового состояния коммерческих банков и провести их сравнение, являются

методики составления рейтингов.

В России разработка таких методик началась несколько лет назад (поэтому,

данные методики, как и Инструкция № 17, нуждаются в доработке).

Рейтинг - это метод сравнительной оценки деятельности нескольких банков. В

основе рейтинга лежит обобщенная характеристика по определённому признаку,

позволяющая выстраивать (группировать) коммерческие банки в определённой

последовательности по степени убывания данного признака.

Признак (критерий) классификации банков может отражать отдельные стороны

деятельности банков (прибыльность, ликвидность, платёжеспособность) или

деятельность банка в целом (объём операций, надёжность, имидж).

Характер формирования и назначение рейтингов различны. Так, рейтинг

надёжности банков, определяемый ведомством банковского надзора,

основывается на анализе не только данных синтетического учета (балансов),

но и данных аналитического учета, сопровождаемого проверками на местах.

Данные рейтинга не публикуются в официальной печати, а используются

органами банковского надзора для предотвращения банкротств банков и

обеспечения стабильности всей банковской системы. Рейтинги независимых

рейтинговых агентств основываются на изучении официальной отчетности

банков, как правило, балансов (и именно они становятся доступны массовой

печати). Реальность таких рейтингов в значительной мере зависит от

достоверности отчетных данных и системы показателей, используемой для

характеристики надёжности банков. Такими рейтингами пользуются как

профессионалы (специалисты банков, бирж, ассоциаций банков, аудиторских

фирм), так непрофессионалы (вкладчики, акционеры).

Рейтинги отличаются по количеству учитываемых показателей. Так, в методике

Оргбанка используется около 100 показателей, в ИЦ “Рейтинг” - 48, в

рейтинге журнала “Деньги” - 7, “Интерфакс 100” - 12 показателей, в

Аналитическом центре финансовой информации итоговый показатель рассчитывают

по сумме 10 показателей, рейтинг “Сто крупнейших банков России” - на основе

4 показателей [24,c.19].

Во второй главе данной работы будет приведён пример анализа положения

условного банка на основе методики, получившей в последнее время широкую

известность, применяемой экспертами журнала “Деньги” (разработана на основе

методики к.э.н. В. Кромонова).

1.8.2 Недостатки использующихся в настоящее время рейтингов

Существует ряд недостатков, снижающих применяемость рейтинговых оценок при

определении финансового состояния коммерческих банков. Хотелось бы выделить

основные:

~ Остаётся незавершённой проблема достоверного отражения финансового

состояния банка в балансе. Существующие сегодня пробелы в финансовом

законодательстве, несовершенство ведения бухгалтерии, а также не

сформировавшиеся до конца правила поведения банков на рынке не позволяют

в полной мере доверять их финансовой отчетности. Несколько сгладить эту

проблему позволяет использование экспертных оценок, корректирующих

формальные результаты расчетов. И такие оценки в той или иной степени

сегодня действительно используются в каждой из существующих методик

рейтинга. Однако формализовать мнения экспертов и выработать усреднённый

критерий влияния экспертной оценки на положение того или иного банка в

рейтинге пока не удалось никому.

~ Обычно рейтинг рассчитывается на по отчетности на конец года или

полугодия, реже используются балансы на конец квартала. В печати рейтинг

появляется спустя 2-4 месяца от даты анализируемых балансов (время

необходимо на сбор и обработку информации). Такое отставание по времени -

еще один недостаток рейтингов. Из-за неустойчивости банковской системы

(когда такие колоссы, как Тверьуниверсалбанк, входящий, практически, во

все возможные рейтинги, прекращает своё существование за несколько дней)

в настоящее время (да еще искажение отчетности) к моменту публикации

рейтингов финансовое состояние банков уже изменяется и представленная

информация устаревает.

~ Практически все публикуемые рейтинги оценивают финансовое состояние

только банков московского региона. Исключение составляют рейтинги по

величине собственного капитала, например, “Сто крупнейших банков России”

(в то время, когда в стране действует более 2,5 тысяч коммерческих

банков) составляемые ИЦ "Рейтинг”.

1.8.3 Подходы в составлении рейтингов

В составлении рейтингов выделяются два основных подхода:

. Экспертный (см. ниже)

. Бухгалтерский (см. ниже).

Эти подходы различаются в зависимости от состава оцениваемой информации:

. Экспертная оценка даётся на основе опыта и квалификации специалистов по

любой доступной информации и анализа как количественных, так и

качественных параметров.

. Бухгалтерская оценка даётся исключительно на основе официальной

финансовой отчетности банка и анализа только количественных показателей.

В построении итогового списка (рейтинга) выделяются два основных способа:

- Составление единого рейтинга, ранжируемого по общему баллу.

- Составление категорий рейтинга. внутри которых банки ранжируются по

алфавиту.

Экспертный метод. В процессе анализа наряду с собственно экономическими

показателями учитывается целый ряд других факторов:

* Общие вопросы по деятельности банка - учредители, уставной фонд, валюта

баланса, имеющиеся лицензии, корреспондентские счета и т.д.

* Конкретные данные о работе банка - история создания, наличие филиалов,

имидж, а также специальные вопросы, такие как: инвестиционная

деятельность, финансирование капитальных вложений, внедрение новых для

российского рынка форм услуг - лизинг, факторинг и т.д.

* Расчет аналитических финансовых показателей - ликвидность,

достаточность капитала, прибыльность.

В качестве примера можно рассмотреть принципы, заложенные в методику МБО

Оргбанк. Методика включает в себя три основных этапа.

Первый этап - формальный. На нём проходит непосредственная проверка

выполнения банками требований ограничительных критериев, сформулированных

для каждой группы банков. Первый ограничительный признак - это валюта

баланса, второй - величина капитала, третий - уровень рентабельности.

Следующие наиболее важные критерии - доля заёмных средств в валюте баланса,

коэффициент срочной ликвидности. Кроме того, на данном этапе проводится

первичный отбор банков по срокам деятельности и учитываются общие

ограничения по количеству банков в группе.

Второй этап - математический. Он определяет количественную характеристику

рейтингового индекса, который вычисляется по определённому набору

нормативных параметров. Все анализируемые параметры можно условно разделить

на шесть крупных направлений:

- результирующий финансовый показатель (рассчитывается на основе

балансовых данных и расшифровок к ним, позволяет оценить структуру и

использование привлеченных средств, достаточность капитала, степень

зависимости баланса от заёмных средств, коэффициент достаточности

резервов, ликвидности и т.д.)

- показатель динамики управления фондами банка (проводится учет и анализ

финансовых потоков с точки зрения их периодичности и значительности для

финансового состояния)

- профессионализм банка (учитывается уровень квалификации кадров, их

личные данные)

- структура банка (количество филиалов, количество сотрудников)

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9