Анализ финансово-хозяйственной деятельности

| | | | |% |

| |На |На |На |На |Абсо-л|В |Отно- | |

| |нача-л|конец |нача-|конец |ют., |удел.|сит., | |

| |о |года | |года |тыс. | |% | |

| |года | |ло | |руб. |веса,| | |

| | | |года | | | | | |

| | | | | | |% | | |

|1.Сырье и |7635 |4335 |36,1 |22,6 |-3300 |-13,5|-4,2 |-15,6 |

|материалы | | | | | | | | |

|2.Незавершенное |- |- |- |- |- | |- |- |

|производство | | | | | |- | | |

|3.Готовая |10235 |10435 |48,4 |54,5 |200 | |1,9 |0,9 |

|продукция | | | | | |0,2 | | |

|4.Расходы |753 |935 |3,6 |4,9 |182 | |24,2 |0,8 |

|будущеих | | | | | |1,3 | | |

|периодов | | | | | | | | |

|5.Товары |2535 |3435 |12 |18 |900 | |35,5 |4,3 |

|отгруженные | | | | | |6 | | |

|6. Прочие запасы|- |- |- |- |- | |- |- |

|и затраты | | | | | |- | | |

|7 Общая величина|21140 |19140 |100 |100 |-2000 | | |-9,6 |

|запасов и затрат| | | | | |- | | |

Вывод: Общая величина запасов и затрат снизилась на 2000

тыс.руб. из-за

снижения сырья и материалов на 3300 тыс.руб.. Положительно

повлияло на

величину запасов и затрат: готовая продукция на 200 руб.,

расходы будущих

периодов на 182 руб. и товаров отгруженных на 900 руб

Таблица 18 Изменение производственного потенциала предприятия

| |На начало |На конец |Темп |Изменения |

| |года |года |роста | |

| |Тыс. |Уд.вес|Тыс. |Уд.вес| |Тыс. |Уд.вес|

| |руб. | |руб. | | |руб. | |

| | |% | |% | | |% |

|1 Основные средства |58556 |88,5 |82242 |95 |140,5 |23686 |6,5 |

|2 Производственные |7635 |11,5 |4335 |50 |56,8 |-3300 |-6,5 |

|запасы | | | | | | | |

|Производственный |66141 | |86577 | |130,8 |20386 | |

|потенциал | | | | | | | |

|4 В процентах к | |66 | |68,7 | |- |2,7 |

|имуществу | | | | | | | |

Вывод: Наблюдается увеличение производного потенциала на 20386

тыс.руб. по сравнению с предыдущим годом. На увеличение производственного

потенциала в большей степени повлияло увеличение ОС на 23686 тыс.руб.. На

уменьшение потенциала повлияло изменение производственных запасов на 3300

тыс.руб.

4.3. Анализ средств п/п и их источников

Таблица 19 Анализ собственного капитала и резервов

| |Абсолютные |Удельные |Отклонения |Влия- |

|Капиталы и |величины, |веса, % | |ние |

|резервы |тыс.руб. | | |струк- |

| | | | |турн. |

| | | | |сдвигов,|

| | | | | |

| | | | |% |

| |На |На |На |На |Абсо-л|В |Отно- | |

| |нача-л|конец |нача-|конец |ют., |удел.|сит., | |

| |о |года | |года |тыс. | |% | |

| |года | |ло | |руб. |веса,| | |

| | | |года | | | | | |

| | | | | | |% | | |

|1 Уставной |65109 |80145 |77,6 |78,7 |15036 |1,2 |23,1 |17,9 |

|капитал |7235 |8135 |8,6 |8 |900 |-0,7 |12,4 |1,1 |

|2 Добав. капитал|11605 |13505 |13,8 |13,3 |1900 |-0,6 |16,4 |2,3 |

| | | | | | | | | |

|3 Специальные | | | | | | | | |

|фонды и целевое |- |- |- |- |- |- |- |- |

|финансирование | | | | | | | | |

|4Нераспределен- |83949 |101785 |100 |100 |17836 |- |21,3 |21,3 |

|ная прибыль | | | | | | | | |

|5 Общая величина| | | | | | | | |

| | | | | | | | | |

|собственного | | | | | | | | |

|капитала и | | | | | | | | |

|резервов | | | | | | | | |

Вывод: Общая величина собственного капитала возрасла на 17836

тыс.руб. в связи с увеличением в большей степени уставного капитала на

15036 тыс.руб., добавочный капитал на 900 руб. и за счет специальных

фондов и целевого финансирования на 1900 тыс.руб.

Таблица 20 Анализ заемных средств

| |Абсолютные |Удельные |Отклонения |Влия- |

| |величины, |веса, % | |ние |

|Заемные средства |тыс.руб. | | |струк- |

| | | | |турн. |

| | | | |сдвигов,|

| | | | | |

| | | | |% |

| |На |На |На |На |Абсо-л|В |Отно- | |

| |нача-л|конец |нача-|конец |ют., |удел.|сит., | |

| |о |года | |года |тыс. | |% | |

| |года | |ло | |руб. |веса,| | |

| | | |года | | | | | |

| | | | | | |% | | |

|1 Долгосрочные |- |- |- |- |- |- |- |- |

|заемные средства | | | | | | | | |

|2 Краткосрочные |2153 |9735 |8,1 |27,4 |7582 |19,3 |352,2 |28,4 |

|заемные средства | | | | | | | | |

|3 Кредиторская |12210 |13410 |45,7 |37,8 |1200 |-7,9 |9,8 |4,5 |

|задолженность | | | | | | | | |

|3.1 Задолженность|1535 |1635 |5,7 |4,6 |100 |-1,1 |6,5 |0,4 |

|перед бюджетом | | | | | | | | |

|3.2 Задолженность|735 |635 |2,7 |1,8 |-100 |-0,9 |-13,6 |-0,4 |

|по социальному | | | | | | | | |

|страхованию | | | | | | | | |

|3.3 Задолженность|7535 |8435 |28,2 |23,7 |900 |-4,5 |11,9 |3,4 |

|поставщикам и | | | | | | | | |

|подрядчикам | | | | | | | | |

|3.4 Прочие |2405 |2705 |9 |7,6 |360 |-1,4 |12,4 |1,1 |

|кредиторы | | | | | | | | |

|Прочие |2035 |1135 |7,6 |3,2 |-900 |-4,4 |-44,2 |-3,4 |

|кратковременные | | | | | | | | |

|пассивы | | | | | | | | |

|Общая величина |16398 |24280 |100 |100 |7882 |- |48,1 |48,1 |

|заемных средств | | | | | | | | |

Вывод: Общая величина заемных средств увеличилась на 7882 тыс.руб.

в основном за счет роста краткосрочных заемных средств на 75 тыс.руб. , а

так же увеличения кредиторской задолженности на 1200 тыс.руб.. А на

снижение общей величины заемных средств повлияли прочие кратковременные

пассивы на 900 тыс.руб.

Сравниваем СОС и ЗЗ,

где СОС – собственные оборотные средства,

ЗЗ – запасы и затраты

СОС = СС – ВА,

(27)

где,СС – собственные средства п/п;

ВА – внеоборотные активы

СОСн = 83895 - 73872 = 10023

СОСк = 101767 – 100570 = 1197

ЗЗн = 20411

ЗЗк = 1824

СОС ? ЗЗ

(28)

На конец года 1197 < 1824

На начало года 10023 < 20411

Неравенство на начало года и на конец года не выполняется.

Сравним СОС и приравненные к ним источники собственных запасов и

затрат

СОС + ДП ? ЗЗ,

(29)

где ДП – долгосрочные пассив

На начало периода 10023 + 0 ? 20441

На конец периода 1197 + 0 ? 18211

Неравенство на начало и конец года не выполняется.

Сравниваем СОС с общей величиной источников формирования запасов и

затрат

СОС + РП + КП ? ЗЗ,

(30)

где КП – краткосрочные пассивы

10023 + 16432 ? 20441

1197 + 24296 ? 1824

неравенство на начало и конец года выполняется

Вывод: неравенство выполняется, следовательно, финансовое состояние

предприятия неустойчивое. Тип финансового состояния предкризисный.

Таблица 21 Анализ финансовой устойчивости.

В тысячах рублей

| Показатели |На начало |На конец |Изменения |

| |периода |периода | |

|1 Источники собственных средств |83949 |101785 |17836 |

|2 Основные средства и прочие |73926 |100612 |26686 |

|необоротные активы | | | |

|3 Наличие СОС |10023 |1173 |-8850 |

|4 Долгосрочные кредиты и займы |- |- |- |

|5 Наличие собственных и заемных |10023 |1173 |-8850 |

|средств источников формирования | | | |

|запасов и затрат ( СОС + ДП ) | | | |

|Краткосрочные кредиты и заемные |16398 |24280 |7882 |

|средства | | | |

|Общая величина основных источников |26421 |25453 |-968 |

|запасов и затрат | | | |

|( СОС + ДП + КП ) | | | |

|Общая величина запасов и затрат |21140 |19140 |-2000 |

|Излишек (+) или недостаток (-) |-11117 |-17967 |-6850 |

|Излишек или недостаток собственных |-11117 |-17967 |-6850 |

|и заемных средств источников | | | |

|формирования запасов и затрат ( СОС| | | |

|+ДП ) | | | |

|Излишек (+), недостаток(-) общей |5281 |6313 |1032 |

|Величины основных источников | | | |

|формирования запасов и затрат | | | |

|( СОС + ДП + КП ) | | | |

|12 Тип финансовой ситуации |неустойчивое |неустойчивое | |

| | | | |

1 Коэффицент автономии

Кав = [pic]

(31)

Кав = [pic] , [pic]

2 Коэффициент финансовой зависимости

Кфз = [pic] ,

(32)

Кфз = [pic] , [pic]

3 Удельный вес заемных средств

Кзс = [pic],

(33)

Кзс =[pic] [pic]

4 Коэффициент соотношения собственных и заемных средств

Кдс = [pic] ,

(34)

Кдс= [pic] [pic]

5 Коэффициент покрытия инвестиций

Кпи = [pic],

(35)

Кпи = [pic] [pic]

6 Коэффициент маневренности собственных средств

Км = [pic],

(36)

Км = [pic] [pic]

Таблица 22 Анализ коэффициентов финансовой устойчивости

|Показатели финансовой |Критическое |На начало |На конец |Изменения |

|устойчивости |значение |периода |периода | |

|1 Автономии |0,5 |0,84 |0,81 |-0,03 |

|2.Финансовые |2 |1,19 |1,24 |0,05 |

|зависимости | | | | |

|3.Удельный вес заемных|0,4 |0,16 |0,19 |0,03 |

|средств | | | | |

|4 Соотношение заемных |1 |0,2 |0,24 |0,04 |

|и собственных средств | | | | |

|5 Покрытия инвестиций | |0,84 |0,81 |-0,03 |

|6.Маневренности |0,2 |0,12 |0,01 |-0,11 |

|собственных средств | | | | |

Вывод: Коэффициент автономии характеризует долю собственного

капитала в валюте баланса. В динамике он снизился на 0,03. Т.к. этот

показатель на начало и конец года больше 0,5, то это означает, что

предприятие развивается за счет собственных средств, а не за счет

привлеченных. Коэффициент финансовой зависимости увеличился на 0,05.

Удельный вес заемных и собственных средств увеличился на 0,04.

Коэффициент покрытия инвестиций уменьшился на 0,03. Коэффициент

маневренности показывает, какая часть собственных средств средств

находиться в мобильной форме. Коэффициент маневренности снизился на 0,11.

Таблица 23 Анализ ликвидности баланса

| |На |На | |На |На |Платежный |

|Актив |начало |конец |Пассив |начало |конец |излишек |

| |года |года | |года |года |(недостаток) |

| | | | | | |На |На |

| | | | | | |конец |конец |

| | | | | | |года |года |

|1 Наиболее |4606 |5398 |1 наиболее |14245 |14545 |-9639 |-9147 |

|ликвидные | | |срочные | | | | |

| | | |обстоятельства | | | | |

|2 Быстро |1428 |1850 |2 Краткосрочн. |2153 |9735 |-725 |-7885 |

|реализуемые | | |пассивы | | | | |

|активы | | | | | | | |

|3 Медленно |30522 |30440 |3 Долгосрочн. |- |- |30522 |30440 |

|реализуемые | | |пассивы | | | | |

|активы | | | | | | | |

Продолжение таблицы 23

|4 |63791 |88377 |4 |83549 |101785 |-20158 |-13408 |

|Труднореализ. | | |Постоян-ные | | | | |

|активы | | |пассивы | | | | |

|Баланс |100347 |126065 |Баланс |100347 |126065 | | |

Вывод: Т.к. не соблюдается соотношение А1> П1, А2 > П2, А3 > П3, А4

< П4 баланс является не ликвидным, что свидетельствует о недостаточности

у п/п СОС.

1 Коэффициент абсолютной ликвидности

Кал = [pic], (37)

Кал1 = [pic]

Кал2 = [pic]

2 Коэффициент промежуточного покрытия

Кпр.п = [pic], (38)

Кпр.п0 = [pic]

Кпр.п1 = [pic]

3 Коэффициент текущей ликвидности

Ктл = [pic],

(39)

Ктл0 = [pic]

Ктл1 = [pic]

Таблица 24 Анализ показателей ликвидности

|Показатели ликвидности |Критическое |На начало |На конец|Изменения |

| |значение |года |года | |

|1 Коэффициент абсолютной |0,2 |0,3 |0,2 |-0,1 |

|ликвидности | | | | |

|2 Коэффициент промежуточного |0,8 |0,4 |0,3 |0,1 |

|покрытия | | | | |

|3 Коэффициент текущей |2 |2,2 |1,6 |-0,6 |

|ликвидности | | | | |

Коэффициент абсолютной ликвидации показывает, что п/п может покрыть

30% кратковременной задолженности в ближайшее время на начало периода за

счет собственных денежных средств и финансовых вложений, а на конец

периода 20%.

Коэффициент промежуточного покрытия показывает платежеспособность

на начало периода 40%, на конец - 30% при условии своевременного расчета

с дебиторами.

Коэффициент текущей ликвидности на начало года 2,2%, на конец года

1,6%. .

4.4. Оценка деловой активности

Таблица 25 Анализ деловой активности

| Показатели |Предшеству- |Анализиру- |Изменения |

| |ющий |емый | |

| |год |год | |

| 1 | 2 | 3 | 4 |

|1 Рентабельность продаж, % |49,5 |49,5 |- |

|2 Рентабельность всего капитала, % |14,4 |12,1 |-2,3 |

|3 Рентабельность ОС и прочих |19,5 |15,1 |-4,4 |

|внеоборотных активов | | | |

|4 Рентабельность СК, % |17,8 |15,5 |-2,3 |

|5 Рентабельность перманентного |17,8 |15,6 | |

|капитала, % | | | |

|6 Общая оборачиваемость капитала, |0,29 |0,24 |-2,2 |

|раз | | | |

|Оборачиваемость мобильных средств, |1,07 |1,17 |-,005 |

|раз | | | |

Продолжение таблицы 25

|Оборачиваемость ГП, раз | | | |

|Оборачиваемость дебиторской |20,4 |16,6 |-3,8 |

|задолженности, раз | | | |

|Оборачиваемость материальных |1,43 |1,69 | |

|оборотных средств, раз | | | |

Страницы: 1, 2, 3, 4