Финансовый анализ в управлении отделением Сбербанка

|П15 |Долговые обязательства (сч. |0,08|0,36|0,93|0.16|0.64|1.23|

| |199 + 730 + +731) | | | | | | |

|П16 |Ценные бумаги (сч. 155 + 190 |0,02|0,32|0,4 |0.04|0.57|0.53|

| |+ 900) | | | | | | |

|П17 |Кредиты, полученные у других |- |- |- |- |- |- |

| |банков (сч 823 +824+604+614) | | | | | | |

|П18 |Средства из системы расчетов |0,01|- |- |0.02|- |- |

| |(сч. 071+073+ 075п + + 076п | | | | | | |

| |+081+72п+ + 73 + 16п) | | | | | | |

|П19 |Прочие кредиторы (сч. 904п + |0,01|2,69|2,7 |0.02|4.82|3.59|

| |932п + + 078 + 079п) | | | | | | |

|П20 |Привлеченные сред-ства-брутто|40,3|51,2|65,1|82.7|84.0|86.7|

| |- всего (П1 + П15 + П16 + + | |3 | | |5 |4 |

| |П18 + П19) | | | | | | |

|П21 |Сумма иммобилизации - всего |1,19|1,28|1,44|2.44|2.29|1.92|

| |(П22 + +1123 + П24) | | | | | | |

|П22 |Средства в расчетах (А23) |0,56|0,51|0,67|1.14|0.91|0.89|

|П23 |Затраты на капвложения (А 18)|0,63|0,77|0,77|1.29|1.38|1.02|

|П24 |Дебиторы (А24) |- |- |- |- |- |- |

|П25 |Привлеченные средства-нетто -|39,1|49,9|63,6|80.2|81.7|84.8|

| |всего (П20 - П21) |1 |5 |6 |5 |4 |2 |

Динамика объема и структуры собственных средств Таблица 5

|Агре|Статья и порядок расчета |Млрд. руб. |

|гат | | |

| | |t1 |t2 |t3 |

|Cl |Собственный капитал - всего (C2 +|6.07 |6.47 |7.42 |

| |СЗ + +C4+C5+C6+ + С7 + C9 + С12) | | | |

|C2 |Уставный фонд (сч. 010) |- |- |- |

|СЗ |Резервный фонд (сч. 611) |- |- |- |

|C4 |Специальные фонды (сч. 012) |2.18 |2.23 |2.31 |

|C5 |Износ ОС (сч. 015) |0.53 |0.62 |0.71 |

|C6 |Фонды экономического |0.56 |0.51 |0.71 |

| |стимулирования (сч. 016) | | | |

|C7 |ФЭС на производственное развитие |0.63 |0.77 |0.78 |

| |(сч. 018) | | | |

|C8 |Переоценка валютных средств (сч. |0.01 |0.01 |0.01 |

| |01911) | | | |

|C9 |Прибыль (сч. 98п) |2.0 |2.32 |3.29 |

|С10 |Доход (сч. 960) |9.38 |11.23 |11.56 |

|Cll |Прочие доходы (сч. 966 + 969) |0.01 |- |- |

|C12 |Страховые резервы (сч. 944 + 945)|0.17 |0.02 |0.03 |

|C13 |Доходы будущих периодов (сч. 943)|- |- |- |

|C14 |Собственные средства в расчетах |2.35 |2.41 |2.52 |

| |(сч. 89п + 902п + 908п) | | | |

|C14*|В том числе сч. 893п |2.34 |2.40 |2.51 |

|С15 |Собственные средст-ва-брутто |17.82 |15.71 |21.51 |

| |(С1+С8+ + Cf6 + СП + С13 + +С14) | | | |

|С16 |Сумма иммобилизации - всего |6.54 |5.03 |1.54 |

| |(А26+А27+ АЗ0+ А31+А32+АЗЗ + | | | |

| |А24*) | | | |

|С17 |Собственные средст-ва-нетто [С |11.28 |10.68 |19.97 |

| |15- -(С8+С13+ С16)] | | | |

| |Баланс = А1+А22+ + Л25 = П20 + С1|48.73 |55.71 |70.05 |

| |+ +С8+С13+ С14 | | | |

Наблюдаемый тренд негативен. При сохранении такой тенденции: уменьшение

доли срочных депозитов и увеличение, хотя и не значительное (всего 1%),

доли вкладов до востребования может в дальнейшем, повлиять на возможность

банка управлять накопленной ликвидностью или регулировать ее, и у него

уменьшается амортизатор пассивной ликвидности, что может привести к

проблемам с регулированием доходности операций и их объемов в случае

неожиданного изъятия онкольных обязательств и/или к неожиданному спросу на

кредиты. Банк пытается исправить положение, увеличивая объемы долговых

обязательств (табл. 4, П15 - с 0,08 млрд. руб. до 0,93 млрд. руб.).

Примерно равные объемы счетов до востребования и долговых обязательств

сохраняют позиции банка.

Сравнивая соотношение между счетами до востребования и срочными

депозитами, нельзя об оптимальности этого соотношения: в периоде Т1 - 0,1 :

82,35 , в Т2 - 0,91 : 77,07 , в Т3 - 1,01 : 80,35. Эта тенденция

свидетельствует о наличии у банка большой доли управляемых активов (срочные

депозиты), с другой стороны у банка маленький процент дешевых ресурсов

(счета до востребования).

Отрицательной тенденцией в деятельности банка являются отстающие темпы

роста абсолютных сумм привлеченных средств-нетто (табл. 4, П25) по

сравнению с темпами роста объема привлеченных средств-брутто -

соответственно в 1,62 раза (с 40,3 млрд. руб. до 65,1 млрд. руб.) и 1,64

раза. Это свидетельствует об увеличении показателя иммобилизации

привлеченных средств банка.

Промежуточный вывод. Структура привлеченных средств банка претерпела за

рассматриваемый период значительные изменения:

а) увеличивается удельный вес счетов до востребования, т. е. наиболее

дешевой ресурсной базы банка, которая формируется за счет клиентов,

находящихся на расчетно-кассовом обслуживании, - работа Сбербанка в этом

направлении открывает хорошие перспективы для банка по привлечению дешевых

ресурсов ;

б) тенденция к снижению удельного веса срочных депозитов и вкладов

свидетельствует об отсутствии деятельности по предложению новых банковских

продуктов на рынке по привлечения временно свободных денежных средств

физических лиц.

Прибыль - финансовый показатель результативности деятельности банка. В

общем виде прибыль зависит от трех «глобальных» компонентов: доходов,

расходов и налогов, уплаченных в бюджет (в настоящем изложении последнее не

учитывается).

Используемая в данной работе структура прибыли предназначена для

выявления изменений в структуре и объеме совокупной прибыли и прибыли по

основным видам деятельности банка. При оценке совокупной прибыли банка

применено ее деление по трем направлениям получения:

операционная прибыль (убыток) - прибыль (убыток), создаваемая на основе

процентных доходов по ссудам за вычетом процентов уплаченных,

прибыль (убыток) от операций с ценными бумагами - разница между

доходами от операций с ценными бумагами и расходами на их осуществление;

прибыль (убыток) от неоперационной деятельности - разница между

прибылью, получаемой в результате формирования доходов по комиссии (плата

за доставку ценностей, дивидендов, штрафы полученные и т.д.), и расходами

по обеспечению функциональной деятельности (расходы на содержание АУП,

хозяйственные расходы, амортизационные отчисления и ремонт основных

фондов), а также прочими расходами (уплаченная комиссия, штрафы уплаченные,

почтовые и телеграфные расходы, прочие расходы и убытки).

По данным табл. 6 (Е4) абсолютные размеры прибыли в рассматриваемом

периоде возросли в 1,65 раза (с 2 млрд. руб. до 3,29 млрд. руб.). Темпы

роста прибыли опережают темпы роста совокупных доходов (соответственно в

1,65 раза против 1,2 раза), что свидетельствует об росте прибыльности

банковской деятельности. Основной компонент, повлиявший на это повышение, -

опережающий рост доходов от операций с ценными бумагами (табл. 6, п. 3) в

сравнении с ростом расходов по операциям с ЦБ (табл. 6, п. 4) - 1,54 раза и

0,9 раза соответственно.

Практически вся прибыль банка получена от операций с ценными бумагами

(табл. 6, Е2). Так, абсолютные темпы роста данной прибыли увеличились в

1,57 раза и опережают темпы роста доходов от операций с ценными бумагами

(табл. 6, п. 3) и расходов по операциям с ценными бумагами (табл. 6, п. 4).

Если операции с ценными бумагами приносят прибыль банку то операционная

деятельность убыток Е1 за рассматриваемый период составил -2,93, -3,75,

-4,83. Это происходило как за счет снижения доходов (таб. 8, п.1 2,76;

1,79; 1,55) так и увеличения расходов (таб. 8, п.2 5,69; 5,54; 6,38). Не

заниматься операционной деятельностью нельзя, но нужно изыскивать пути

увеличения ее рентабельности.

Динамика объемов и структуры прибыли по видам деятельности

Таблица 6

|Агрегат|Показатель и порядок расчета |Млрд. руб. |

| | |Т1 |Т2 |Т3 |

|1 |Доходы от операционной |2,76 |1,79 |1,55 |

| |деятельности (Д2) | | | |

|2 |Операционные расходы (Р2) |5,69 |5,54 |6,38 |

|Е1 |Операционная прибыль (убыток) |-2,93 |-3,75 |-4,83 |

| |(п.1-п.2) | | | |

|3 |Доходы от операций с ценными |6,35 |9,04 |9,75 |

| |бумагами (Д5) | | | |

|4 |Расходы по операциям с ценными |0,29 |1,9 |0,26 |

| |бумагами (Р9) | | | |

|Е2 |Прибыль от операций с ценными |6,06 |7,14 |9,49 |

| |бумагами (п.3-п.4) | | | |

|5 |Доходы от неоперационной |0,27 |0,4 |0,26 |

| |деятельности и прочие доходы | | | |

| |(Д6-Д11) | | | |

|6 |Расходы по обеспечению |1,4 |1,47 |1,63 |

| |функциональной деятельности и | | | |

| |прочие расходы (Р5+Р10) | | | |

|Е3 |Прибыль (убыток) от |-1,13 |-1,07 |-1,37 |

| |неоперационной деятельности | | | |

| |(«бремя») (п.5-п.6) | | | |

|Е4 |Прибыль (убыток) (Е1+Е2+Е3) |2 |2,32 |3,29 |

Примечание Данные по Д2,Д5,Д6, Д11 смотрите в таб. 6, по Р2, Р5, Р9, Р10

смотрите в таб. 7

Динамика объема и структуры совокупных доходов Таблица 7

|Агрегат|Доходы |Млрд. Руб. |

| | |t1 |t2 |t3 |

|Д1 |Совокупный доход - всего |9,38 |11,23 |11,56 |

| |(Д2+Д5+ +Д6+Д11) | | | |

|Д2 |Доходы от операционной деятельности |2,76 |1,79 |1,55 |

| | | | | |

| |(ДЗ + Д4) | | | |

|ДЗ |Начисленные и полученные нроненты |2,76 |1,79 |1,55 |

| |(с. 101+102+103+ +107+108+ 109) | | | |

|Д4 |по ссудам в инвалюте (с. 104+ 105+ |- |- |- |

| |106) | | | |

|Д5 |Доходы но операциям с ценными |6,35 |9,04 |9,75 |

| |бумагами (с. 110) | | | |

|Д6 |Доходы от неоперационной |0,21 |0,32 |0,23 |

| |деятельности (Д7+Д8+ДО+ Д10) | | | |

|Д7 |Дивиденды (с. 111) |- |- |- |

|Д8 |Возмещение клиентами расходов (с. |- |- |- |

| |113) | | | |

|Д9 |Курсовые разницы (с. 112) |0,05 |0,06 |0,03 |

|Д10 |Комиссия но услугам и |0,16 |0,26 |0,2 |

| |корреспондентским счетам (с. 116) | | | |

|Д11 |Прочие доходы (Д12 + Д13 + Д14) |0,06 |0,08 |0,03 |

|Д12 |Штрафы (с. 119) |- |- |- |

|Д13 |Плата за доставку ценностей (с. 117)|- |- |- |

|Д14 |Прочие доходы (с. 114+118) |0,06 |0,08 |0,03 |

Динамика объема и структуры расходов Таблица 8

|Аг |Расходы |Млрд. Руб. |

|рега | | |

| | |t1 |t2 |t3 |

|P1 |Расходы - всего (Р2+Р5+Р9+ Р10) |7,38 |8,91 |8,27 |

|Р2 |Операционные расходы (РЗ + Р4) |5,69 |5,54 |6,38 |

|РЗ |Проценты уплаченные (с. 201+202+ +203+205+|5,69 |5,52 |6,34 |

| |206) | | | |

|Р4 |Расходы по операциям в инвалюте (с. 204 + |- |0,02 |0,04 |

| |207) | | | |

|P5 |Расходы на функциональную деятельность |1,12 |1,29 |1,45 |

| |(Р6 +P7+P8) | | | |

|P6 |Расходы на содержание АУП (с. 010 + 070 + |1,05 |1,19 |1,4 |

| |999) | | | |

|P7 |Хозяйственные расходы (с. 209 +211 + +212)|0,01 |0,01 |0,01 |

|P8 |Амортизационные отчисления и ремонт |0,06 |0,09 |0,04 |

| |основных фондов (с. 214+ 220) | | | |

|P9 |Расходы по операциям с ценными бумагами |0,29 |1,9 |0,26 |

| |(с. 208) | | | |

|P10 |Прочие расходы (Pll +P12+Р13+ + Р14 + Р15)|0,28 |0,18 |0,18 |

|P11 |Почтовые и телеграфные расходы (с. ^13) |- |- |- |

|P12 |Уплаченная комиссия (с. 216) |- |- |- |

|P13 |Штрафы уплаченные (с. 219) |- |- |- |

|P14 |Комиссия за прошлые годы (с. 215) |- |- |- |

|P15 |Прочие расходы и убытки (с. 218) |0,28 |0,18 |0,18 |

Выводы. 1. Банк находится в зависимости от конъюнктуры рынка, на

котором осуществляют свою деятельность его заемщики; кредитный портфель

банка фактически не диверсифицирован по кредитному риску. Имеется в виду,

что отсутствует устойчивая кредитная база, даже при соблюдении нормативных

требований по степени риска на одного заемщика.

2. Банк зависит от политических и конъюнктурных рисков рынка

государственных ценных бумаг (табл. 3, А19 и А20).

3. Портфель производительных активов банка не диверсифицирован по

направлениям вложении - большой удельный вес имеют операции на рынке

фиктивного капитала.

3.2 Коэффициентный анализ деятельности банка

Цель банковского учреждения - максимизация ценности собственного

капитала. Для этого финансовые менеджеры должны владеть знаниями о том, что

определяет экономическую или реальную ценность совокупного капитала банка.

Соответственно, они должны осуществлять проекты по управлению ресурсами

таким образом, чтобы увеличивать экономическую ценность капитала финансово-

кредитного учреждения.

Коэффициентный анализ применяется для выявления количественной

взаимосвязи между различными разделами и группами статей баланса на основе

соотношений для оценки конкретных аспектов банковской деятельности. Число

финансовых соотношений, которые могут быть использованы для анализа работы

банка, ограничивается только числом счетов в балансе и отчете о прибылях и

убытках. Эти соотношения выражаются в процентах и пересчитываются на год

(квартал, месяц).

Анализ с использованием метода коэффициентов осуществляется на основе

построения консолидированного баланса банка (табл. 9).

Ликвидность банка заключается в наличии возможности и способности

выполнять обязательства перед клиентами и различными контрагентами в

исследуемых периодах.

Анализ устойчивости основан на сопоставлении изменений в динамике

следующих групп счетов и разделов баланса:

привлеченных и собственных средств-брутто, позволяющих оценить

финансовую устойчивость с позиции обеспеченности привлеченных средств

собственными источниками;

Консолидированный баланс банка Таблица 9

|Агрегат |Статья баланса |Значение, млрд. |

| | |Руб. |

| | |t1 |t2 |t3 |

|Актив |

|М1 |Ликвидные средства (А13 +А14+А19+ А23*) |38,68|47,06|68,53|

|М2 |Текущие активы (A3+А11+А12+А18) |2,94 |3,11 |1,73 |

|МЗ |Вложения и иммобилизация |6,55 |5,03 |4,12 |

| |(А26+А27+АЗ0+А31+АЗЗ+А24*) | | | |

|М4 |Прочие активы (А23) |0,56 |0,51 |0,67 |

| |Баланс: |48,73|55,71|75,05|

|Пассив |

|LI |Средства из системы расчетов (П18) |0,01 |- |- |

|L2 |Привлеченные средства - всего (П20 - П18) |40,29|46,82|65,1 |

|L2.1 |В том числе: До востребования (П2) |0,05 |0,51 |0,76 |

|L2.2 |Срочные деиозиты (ПН) |40,13|42,94|60,31|

|L2.3 |Ценные бумаги и долговые обязательства |0,1 |0,68 |1,33 |

| |(П15 + П16) | | | |

|L2.4 |Прочие кредиторы (П19) |0,01 |2,69 |2,7 |

|L2.5* |Привлеченные сред-ства-нетто (П25) |39,11|49,95|63,66|

|L3 |Собственные средства - всего (С1 + |8,43 |8,89 |9,95 |

| |+С8+С13+ С14) | | | |

|L3.1 |В том числе: Стержневой капитал (С1) |6,07 |6,47 |7,42 |

|L3.2* |Собственные средст-ва-брутто (С 15) |17,82|15,71|21,51|

|L3.3* |Собственные средства-нетто (С 17) |11,28|10,68|19,97|

| |Баланс: |48,73|55,71|75,05|

Примечание. Агрегаты со значком * в валюту баланса не входят. Значение

агрегатов А см. в табл. 3, агрегатов П - в табл. 4, агрегатов С - в табл.

5.

стержневого капитала и собственных средств-брутто - достаточность

собственного капитала в сопоставлении с валовыми собственными средствами,

которые являются только потенциальным источником осуществления доходных

активных операций;

срочных депозитов и счетов до востребования.

Состояние оборотных средств. Данная группа показателей служит

измерителем политики достаточности и маневренности собственных оборотных

средств учреждения на основе следующих соотношений:

собственных средств-нетто и оборотных активов;

собственных средств-брутто и активов, отвлеченных из оборота;

собственных средств-нетто и -брутто.

Деловая активность. Настоящий раздел относительных показателей отражает

активность банка (деловой оборот на финансовом рынке) и характеризует

эффективность использования активов и пассивов с помощью следующих

финансовых коэффициентов:

(привлеченные средства-нетто): (активы, вовлеченные в деловой оборот);

1 : [(привлеченные средства всего): (совокупный доход)];

(активы за вычетом иммобилизованных вложений): (иммобилизованные активы).

Оценку рискованности политики учреждения банка можно проанализировать,

используя группу относительных показателей, которые включают:

обеспеченность наиболее рискованных активов, вовлеченных в оборот,

собственным стержневым капиталом;

обеспеченность чувствительных к проценту пассивов собственными

средствами-нетто;

обеспеченность стержневым капиталом расходов и убытков банка.

Расчет коэффициентов на основе консолидированного баланса банка

(алгоритм расчета и экономическое содержите показателей) Таблица 10

|Показатель |Алгоритм |Экономическое содержание |

| |расчета |оказателя |

|Ликвидность |

|G1 - коэффициент покрытия|(М1+М2+ М4): |Обеспеченность оборотными |

| |(LI + L2) |средствами привлеченных |

| | |средств: |

| | |при GI > 1 банк кредитор |

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8