Бесплатный диплом

* начальник закупочного отдела;

* начальник отдела реализации;

* начальник отдела сбыта .

Менеджеру по транспорту подчиняется отдел международных грузовых

перевозок, который выполняет услуги сторонних организаций, а также

выполняет доставку импортного товара для предприятия.

Вопросами бухгалтерского учета, финансового планирования и прогнозирования

занимается менеджер по экономике, он же главный бухгалтер, в подчинение

которого находится учетно-финансовый отдел.

S.R.L. «Gantala» снабжает своим товаром жителей города и Республики, а так

же больницы, поликлиники и медицинские центры. Предприятие имеет

собственную точку розничной торговли (аптеку в Кишиневе), а так же

поставляет свой товар сторонним организациям, список которых очень

обширен. Наиболее крупными покупателями продукции S.R.L. «Gantala»

являются: S.R.L.«Vinamex», S.R.L.«Rihpangalfarma», S.R.L.«R&P

Bolgarfarma», S.A.«Sanfarm Prim» и т.д.

Поставщиками товаров S.R.L. «Gantala» являются: австрийская фирма «EBEWE»,

немецкая фирма «Vogt Medical», латвийская «Elpis», белорусский

«Борисовский завод медецинских препаратов , русская компания «Farmcomlect»

и т.д.

Основную конкуренцию S.R.L. «Gantala» составляют коммерческие фирмы,

которых в марте месяце 2006 года в Кишиневе насчитывалось около 200.

Работая в сложных условиях рыночной экономики коллектив S.R.L. «Gantala»

имеет следующие показатели, которые отраженны в таблице 2.

За анализируемый период выручка предприятия к 01.01.06 увеличилась на

11 720 377 лей, что составляет 144,5 % по сравнению с результатом на

01.01.04. Это связано с увеличением объема продаж товаров и услуг в

результате повышения спроса на товар. В следствии высокого качества

поставляемого товара и его низкой цены.

Из данных таблицы видно, что прибыль до налогообложения на 01.01.06

существенно увеличилась по сравнению с тем же показателем на 01.01.04 на

262 693 лей или в 3 раза. На 01.01.05 прибыль по сравнению с предыдущим

годом увеличилась на 95 125 лей или почти в 2 раза. Таким образом,

наметилась положительная тенденция изменения величины прибыли от

экономико-финансовой деятельности. Увеличению прибыли до налогообложения

способствовало:

Увеличение прибыли от операционной деятельности на 358 056 лей или на

383,9%. На вышеуказанное увеличение повлияло:

* Увеличение валовой прибыли - в сумме 758 450 лей, увеличив прибыль от

операционной деятельности.

* Увеличение прочих операционных доходов на 156 404 лей, увеличив

прибыль от операционной деятельности.

* Снизило прибыль от операционной деятельности увеличение коммерческих,

обще - административных и прочих операционных расходов в общей сумме

556 798 лей.

Таблица 2.

Экономические показатели деятельности предприятия

+------------------------------------------------------------------------+

| | | | | | |

|----------------------|01.01.04|01.01.05 |01.01.06 | Отклонения |----|

| Наименование | | | | |||| |

| показателя | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+---------------|||| |

| | | | | + / - | % |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|1. Выручка от |26 342 | 26 829 | 38 062 |11 720 | |||| |

|реализации товаров, | 139 | 347 | 516 | 377 | 144,5 |||| |

|услуг . | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|2.Себестоимость |25 242 | 25 493 | 36 204 |10 961 | |||| |

|реализации товаров, | 376 | 208 | 303 | 927 | 143,4 |||| |

|продукции, услуг. | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|3.Валовая прибыль | 1 099 |1 336 139|1 858 213|758 450| 224,1 |||| |

|(1-2) | 763 | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|4.Прочие операционные | 75 542 | 8 252 | 231 946 |156 404| 307,0 |||| |

|доходы . | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|5. Коммерческие |190 443 | 262 969 | 411 336 |220 893| 215,9 |||| |

|расходы . | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|6. Общие и | | | | | |||| |

|административные |478 074 | 758 921 | 773 074 |295 000| 161,7 |||| |

|расходы. | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|7.Прочие операционные |380 665 | 273 732 | 421 570 |40 905 | 110,7 |||| |

|расходы. | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|8.Прибыль ( убыток) от| | | | | |||| |

|операционной |126 123| 48 769 | 484 179 |358 056| 383,9 |||| |

|деятельности ( 3 + 4 -| | | | | |||| |

|5 - 6 - 7) | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|9.Прибыль ( убыток) от| | | | | |||| |

|инвестиционной | 0 | 0 | -7 394 |-7 394 | 100 |||| |

|деятельности | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|10.Прибыль ( убыток) | | | | | |||| |

|от финансовой | 4112 | 176 590 | -83 858 |-87 970|-2039,3|||| |

|деятельности | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|11.Прибыль ( убыток) | | | | | |||| |

|экономико- финансовой |130 234 | 225 359 | 392 927 |262 693| 301,7 |||| |

|деятельности (8+9+10).| | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|11.Расход(экономия) по| 40 843 | 50 162 | 69 526 |28 683 | 170,2 |||| |

|подоходному налогу | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|13.Лрибыль (убыток) | | | | | |||| |

|отчётного периода | 89 391 | 175 197 | 323 401 |234 010| 361,8 |||| |

|(13-14). | | | | | |||| |

|----------------------+--------+---------+---------+-------+-------|||| |

|Среднесписоная | 10 | 18 | 30 | 20 | 300 |||| |

|численность | | | | | |||| |

+------------------------------------------------------------------------+

Снижению прибыли до налогообложения способствовало:

* Незначительное влияние оказал убыток от инвестиционной деятельности

снизивший прибыли от экономико-финансовой деятельности на 3,2%.

* Сокращение прибыли от финансовой деятельности на 87 970 лей или на

2039,3%.

Таким образом, факторы уменьшающие прибыль до налогообложения по сумме

были перекрыты действием увеличивающих её факторов, что в итоге и

обусловило рост прибыли от экономико-финансовой деятельности в отчетном

году по сравнению с базовым в 3 раза.

Среднесписочная численность рабочих за отчетный период увеличилась на 20

человек по сравнению с первоначальным. Это непосредственно повлияло на

увеличение выручки от реализации , а следовательно и на прибыль

предприятия.

Финансовые ресурсы предприятия представлены:

1. Собственным капиталом:

* Минимальным уставным капиталом в сумме 5400 лей.

* Постоянно увеличивающейся на протяжении всего анализируемого периода

нераспределенной прибылью прошлых лет.

* Так же постоянно увеличивающейся прибылью текущего периода.

2. Заемным капиталом:

* Долгосрочными кредитами банков, которые предприятие берет и

использует на протяжении всего исследуемого периода.

* Долгосрочными займами от физических лиц, которые состоят из

займов учредителей предприятия и представлены одной и той же

суммой на протяжении всего анализируемого периода.

* Появившейся в 2004 году небольшой статьей отсроченные

обязательства по подоходному налогу.

* Краткосрочными займами от физических лиц, которые состоят из

займов учредителей предприятия и представлены увеличивающейся

суммой на протяжении всего анализируемого периода.

* Кредиторской задолженностью, которая весьма обширна и

представлена в общей сумме финансовых ресурсов довольно высоким

удельным весом на протяжении всего исследуемого периода.

Более подробно финансовые ресурсы S.R.L. «Gantala» будут

рассмотрены в следующих параграфах данной главы.

§2.2Анализ источников финансовых ресурсов S.R.L. «Gantala» .

Формирование рациональной структуры источников средств необходимо

предприятию для финансирования необходимых объемов затрат и

обеспечения желательного уровня доходов.[8,278]

В таблице 3 приведены состав и структура источников финансовых

ресурсов предприятия S.R.L. «Gantala», а так же их изменение за

анализируемый период.

Как видно из расчетов, за анализируемый период сумма источников

финансовых ресурсов увеличилась с 4082852 лей в начале периода до

6411867 - в конце периода, то есть темп роста составляет 157%.

При этом собственные источники увеличились на 465290 лея при

темпе роста 277,9%, а заемные увеличились - на 1863725 лей. Темп

роста заемных источников финансовых ресурсов показывает прирост и

составляет 148,8%. Таким образом темп роста собственного капитала

опережает темп роста, но заемный капитал несмотря на это

продолжает составлять большую долю источников финансирования

S.R.L. «Gantala».

Увеличение суммы собственного капитала произошло, в основном, за

счет роста текущей прибыли, которая увеличился с 89391 леев в

начале анализируемого периода до 323401 леев в конце. Темп роста

прибыли составил 361,8%.Также произошло увеличение

нераспределенной прибыли прошлых лет, которое является следствием

роста текущей прибыли на протяжении анализируемого периода.

Увеличения уставного капитала не производилось, следовательно он

не повлиял на увеличение собственного капитала в составе

источников финансовых ресурсов. Увеличение собственного капитала

в составе источников финансовых ресурсов является положительной

тенденцией.

Хотя торговое предприятие , использующее только собственный

капитал, имеет наивысшую финансовую устоичивость, но ограничивает

темпы своего развития и возможности прироста прибыли на вложенный

капитал (в связи с невозможностью расширения деятельности за счет

использования заемного капитала).[10,17]

Доля заемного капитала в общей сумме источников уменьшились с

93,6% на 1.01.04г. до 88,7% на 1.01.06г. Темп роста заемного

капитала за анализируемый период составил 148,8%. Заемный капитал

сформирован в основном за счет кредиторской задолженности, а так

же долгосрочных кредитов банков.

Так, сумма кредиторской задолженности на предприятии S.R.L.

«Gantala» за анализируемый период увеличилась на 1602219 лей и на

1.01.06г. составила 4290994 лей. Темп роста кредиторской

задолженности за анализируемы период составил 159,6%. Доля

кредиторской задолженности в общей сумме заемных средств

увеличилась с 70,3% в начале анализируемого периода до 75,4% в

конце. В то же время доля кредиторской задолженности в общей

сумме финансовых ресурсов на 01.01.04 составила 65,9% ,затем

резко возросла до 79%,после снизилась до 66,9% на 1.01.06г., что

говорит о большом влиянии кредиторской задолженности на структуру

источников финансовых ресурсов предприятия. Здесь имеет место так

называемый товарный или коммерческий кредит с отсрочкой платежа

по условиям контракта. Это наиболее распространенный в настоящее

время вид товарного кредита. Для торгового предприятия S.R.L.

«Gantala» он является самой маневренной формой финансирования за

счет заемных средств.[8,302]

Сумма кредиторской задолженности увеличилась в основном за счет

прироста задолженности перед поставщиками и подрядчиками, которая

за анализируемый период увеличилась с 2287022 л. на 1.01.04 г. до

4122219 л. на 1.01.06 г. Доля кредиторской задолженности перед

поставщиками и подрядчиками в конце анализируемого периода

составила 96%, а на начало периода составляла 85%. Темп роста

кредиторской задолженности перед поставщиками и подрядчиками за

анализируемый период составляет 180,2%. Следует отметить, в этой

сумме отсутствует просроченная и безнадежная задолженность.

Следовательно высокая доля задолженности перед поставщиками и

подрядчиками в составе кредиторской задолженности - нормальное

явление в деятельности предприятия S.R.L. «Gantala» .

В течении всего анализируемого периода S.R.L. «Gantala» частично

погасило задолженность перед персоналом , которая составила на

01.01.04 77595 лей, а на конец периода 2148 лей. Темп роста

отрицателен и составляет 2,8%.

Так же хотелось отметить уменьшение задолженности перед бюджетом,

которая на начало анализируемого периода составила 71667 лей ,а

на конец 38108 лей, т.е. на 33559 лей меньше. Темп роста

задолженности перед бюджетом за анализируемый период отрицателен

и составляет 53,2%.

Из таблицы 3 мы видим, что у предприятия отсутствует

задолженность перед персоналом по оплате труда, и перед органами

социального и обязательного медицинского страхования на 01.01.06.

Следует отметить тот факт, что задолженность перед прочими

кредиторами на начало анализируемого периода составляла 252491

лей, т.е. примерно 10% от суммы всей кредиторской задолженности,

а на конец она сократилась до 3% .В целом темп роста по данной

статье кредиторской задолженности отрицателен и составляет 50,9%.

Вторая по значимости статья в структуре заемного капитала - это

долгосрочные кредиты банков. Заемные средства в виде кредитов

используются более эффективно, чем собственные оборотные

средства, так как совершают более быстрый кругооборот, имеют

строго целевое назначение, выдаются на строго обусловленный срок,

сопровождаются взиманием процента.[18,45] Сумма долгосрочных

кредитов увеличилась с 500000 лей на начало анализируемого

периода до 700000 лей - в конце анализируемого периода, то есть

на 200000 лей. Темп роста суммы долгосрочных кредитов составил

140%. Доля долгосрочных кредитов в общей сумме заемных средств на

1.01.04г. составила 13%, и к концу анализируемого периода

существенно не изменилась и составила 12%..

Долгосрочные займы - это займы учредителей предприятия, в составе

трех человек, которые были внесены для развития предприятия и

составили: 60% - 183600 лей - руководитель предприятия, и по 20%

- 61200 лей- оставшиеся учредители, на протяжении анализируемого

периода остается стабильной суммой, удельный вес долгосрочного

займа по отношению ко всей сумме финансовых ресурсов постепенно

снижается с 7,5% до 4,8%.

Так же появляются отсроченные обязательства по подоходному

налогу, но они несущественно представленны в структуре финансовых

ресурсов.

Краткосрочные займы в структуре заемного капитала третья по

значимости статья , в начале анализируемого периода она

составляет 326500 лей, а в конце 385000 , абсолютное отклонение

58500 лей. Темп роста суммы краткосрочных займов составил 117,9%.

Доля краткосрочных займов в структуре финансовых ресурсов

постепенно снижается с 8% до 6% на 01.01.06.

Как видно из диаграммы 1, структура заемных источников финансовых

ресурсов нельзя охарактеризовать однозначно.

Наблюдается рост задолженности по так называемой \"больной статье\"

- кредиторской задолженности перед поставщиками и подрядчиками,

хотя за-

долженность по этой статье баланса растет быстрыми темпами, в

общем

Таблица 3

Источники формирования финансовых ресурсов S.R.L. «Gantala»

+--------------------------------------------------------------------------------+

| |01.01.2004| 01.01.2005 | 01.01.2006 | | Темп | |

| Показатель |----------+------------+------------| Абс. |роста,|-------|

| | | Сумма, |У.В.,|Сумма,|У.В.,|Сумма,|Отклон.| % |У.В.,|||

| | | леев | % | леев | % | леев | | | % |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

| 1 | | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 10 | 11 |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|1. Всего источников | | 4 082|100,0| 5 431|100,0| 6 411| 100,0| 2 329|157,0|||

|финансовых ресурсов | | 852| | 789| | 867| | 015| |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|в т.ч. | | | | | | | | | |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|2. Собственный | | 261 577| 6,4| 404| 7,4| 726| 11,3| 465|277,9|||

|капитал | | | | 200| | 867| | 290| |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|из них: | | | | | | | | | |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|2.1.Уставный капитал| | 5400| 0,1| 5400| 0,1| 5400| 0,1| 0|100,0|||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|2.2.Нераспределенная| | 166 786| 4,1| 223| 4,1| 398| 6,2| 231|238,7|||

|прибыль прошлых лет | | | | 603| | 066| | 280| |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|2.3.Прибыль текущего| | 89 391| 2,2| 175| 3,2| 323| 5,0| 234|361,8|||

|периода | | | | 197| | 401| | 010| |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|3. Заемный капитал | | 3 821| 93,6| 5 027| 92,6| 5 685| 88,7| 1 863|148,8|||

| | | 275| | 589| | 000| | 725| |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

|3.1. Долгосрочные | | 500 000| 12,2|40 000| 0,7| 700| 10,9| 200|140,0|||

|кредиты банков | | | | | | 000| | 000| |||

|--------------------| |--------+-----+------+-----+------+-------+------+-----|||

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7